动力電(diàn)池内卷加剧？ 宁德、蜂巢等加速出海
國(guó)内动力電(diàn)池企业纷纷出海淘金，这条路看上去很(hěn)美。
今年以来，“带头大哥(gē)”宁德时代加快了“出海”的步伐。9月23日，宁德时代（300750．SZ）欧洲區(qū)总裁称，该公司考虑在欧洲开设第三家電(diàn)池工厂。其实不仅仅宁德时代，遠(yuǎn)景電(diàn)力、亿纬锂能(néng)（300014．SZ）、蜂巢能(néng)源等纷纷加快出海步伐。
当前，國(guó)内动力電(diàn)池市场的竞争日趋白热化，像宁德时代这样的动力“電(diàn)池一哥(gē)”，也是时刻面临着國(guó)内其他(tā)竞争对手的挑战。宁德时代首席科(kē)學(xué)家吴凯在2022世界动力電(diàn)池大会上表示，“宁德时代今年虽然还没亏本，但是基本上在稍有(yǒu)盈利的边缘挣扎。”数据显示，过去3年，海外收入占宁德时代总营收的比例从4．37％上升到21．38％。通过海外市场来实现业绩持续高增長(cháng)成了不少企业的选择。
动力電(diàn)池企业纷纷选择出海，这背后又(yòu)有(yǒu)哪些故事？出海的的企业会面临怎样的境地？
01
“组团”出海
大哥(gē)不怒自威，宁德时代海外建厂雄心丝毫不掩饰。3月，被问到是否美國(guó)建厂的时候，董事長(cháng)曾毓群放言称“美國(guó)市场一定会去”。
SNE Research的统计数据显示，今年上半年宁德时代在全球动力電(diàn)池市场的份额达到了34％，装机量為(wèi)69GWh。海外市场的装机量為(wèi)16．2GWh，市场份额為(wèi)18％，位列第三位。
宁德时代的出海路分(fēn)為(wèi)三个方向：产品出海、技术出海和海外建厂。
海外订单已成為(wèi)宁德时代收入来源的重要组成部分(fēn)。2020年与特斯拉签订订货协议，去年6月宁德时代与特斯拉续签供货协议，延長(cháng)到2025年12月。今年6月，宝马和宁德时代签订价值10亿欧元的車(chē)用(yòng)锂電(diàn)池协议；9月，宝马又(yòu)向宁德时代和亿纬锂能(néng)达成了价值超百亿欧元電(diàn)芯需求合同，2025年开始為(wèi)宝马“新(xīn)世代”車(chē)型提供圆柱電(diàn)芯。汽車(chē)巨头转型之下，动力電(diàn)池龙头企业收获满满。
2022年7月，宁德时代与福特签订备忘录，将在2023年、2024年為(wèi)福特MustangMachE車(chē)型、纯電(diàn)皮卡F－150Lightning供应磷酸铁锂電(diàn)池包。
另外， 宁德时代已实现技术输出。2021年宁德时代实现技术输出海外，与现代摩比斯签署CTO技术许可(kě)合作意向协议。今年5月，与泰國(guó)Arun Plus达成CTP技术许可(kě)协议。同期，宁德时代宣布助力Solaris利用(yòng)全新(xīn)電(diàn)池解决方案进一步拓宽其产品范围。其中，泰國(guó)市场已经被诸多(duō)动力電(diàn)池巨头盯上。
宁德时代还踏上了海外建厂步伐。4月，宁德时代第一家欧洲工厂在德國(guó)图林根州，初始容量為(wèi)每年8GWh，然后将增加到14GWh，2022年底前首批電(diàn)池将完成下線(xiàn)。9月6日，宁德时代宣布在海外的第二个动力電(diàn)池制造基地将落户匈牙利德布勒森市的南部经济开发區(qū)，投资金额為(wèi)73．4亿欧元，建立100GWh动力電(diàn)池系统产線(xiàn)。如今，在欧洲的第三家工厂也提上了日程。
國(guó)内其他(tā)電(diàn)池企业海外建厂步伐也在加快。7月，遠(yuǎn)景電(diàn)力与西班牙政府签署协议，规划建立产能(néng)為(wèi)30GWh的超级动力電(diàn)池工厂，计划2025年投产。此外，遠(yuǎn)景还在美國(guó)、日本、英國(guó)和法國(guó)投资建厂。
9月9日，蜂巢能(néng)源宣布将在德國(guó)勃兰登堡州建设第二座海外工厂，面向欧洲市场，主要从事電(diàn)池生产。此前在德國(guó)萨尔州建立了第一家海外工厂，主要生产電(diàn)池组。
从这些动力電(diàn)池巨头建厂来看，主要还是围绕欧洲的汽車(chē)产业链进行。
真锂研究院创始人莫可(kě)表示，海外布局是发展的必由之路，抢占市场份额成為(wèi)当前共识，海外市场毛利率更為(wèi)乐观。
02
為(wèi)何出海
碳中和背景下，欧美都在加速能(néng)源转型，汽車(chē)市场也迅速向新(xīn)能(néng)源转变。
基于海外市场存在庞大的市场需求，动力電(diàn)池企业通过开拓海外市场实现突破成長(cháng)的天花(huā)板。
首先，动力電(diàn)池企业出海能(néng)够解决效率问题，需求端越靠近供应端的成本越低。為(wèi)欧洲車(chē)企就近提供配套，中國(guó)动力電(diàn)池車(chē)企像宁德时代、遠(yuǎn)景電(diàn)力、蜂巢等纷纷选择在欧洲建厂。另外，动力電(diàn)池企业出海可(kě)以寻求资源和全球战略，实现资源的最优配置，构建全球化经营优势。
其次，海外市场前景广阔。机构预测，欧洲和北美未来几年动力電(diàn)池需求将保持高位增長(cháng)。
以欧洲為(wèi)例，欧洲汽車(chē)制造商(shāng)协会（ACEA）的统计数据显示，上半年欧洲新(xīn)能(néng)源乘用(yòng)車(chē)销量為(wèi)112万辆，同比增長(cháng)8．7％。再加上欧盟决定2035年禁售燃油車(chē)，这对于新(xīn)能(néng)源汽車(chē)发展将起到很(hěn)大的推动作用(yòng)。根据Stellantis预测，仅大众一家在欧洲和北美2030年電(diàn)池需求将超过400GWh。蛋糕，自然是足够大的。
出海还能(néng)够解决部分(fēn)國(guó)家的产地要求等限制，从而打开这些市场。当地时间8月16日，美总统拜登正式签署了《2022降低通胀法案》，其中包含对電(diàn)动汽車(chē)补贴相关内容。要求享受补贴的電(diàn)动汽車(chē)必须“北美制造”，且電(diàn)池材料必须来自美國(guó)或与美國(guó)有(yǒu)自由贸易协定（FTA）的國(guó)家，大部分(fēn)的電(diàn)池生产和组装在北美地區(qū)完成。2023年以后，“電(diàn)池产自其他(tā)國(guó)家”的電(diàn)动汽車(chē)，将无法获得补贴。此前，通过进口或者转移到东南亚國(guó)家生产等模式都行不通了，加速在这些有(yǒu)限制的國(guó)家实现本土化生产成為(wèi)必然选择。
另外，对于跨境业務(wù)而言，链路不通畅对企业有(yǒu)极大的影响。近两年全球疫情和地缘政治因素而导致物(wù)流拥塞，运费价格疯涨。由此产生一系列问题，物(wù)流成本高、运输周期長(cháng)、时效性无保障等，对電(diàn)池企业来说都是头痛的问题。通过海外建厂能(néng)够有(yǒu)效地规避这些问题，对于增强企业产品的竞争力也是很(hěn)有(yǒu)优势的。这两年，一旦某些地區(qū)实施严格的管控措施，就直接影响到动力電(diàn)池的生产和运输，企业不得不选择更多(duō)的方式。
另外还有(yǒu)一个不容忽视的原因，越来越多(duō)國(guó)内生产的新(xīn)能(néng)源車(chē)出口到海外，相关的配套需求也在提升。尤其是有(yǒu)些地區(qū)相关条件尚不完善，也刺激國(guó)内電(diàn)池企业出海建厂，完善当地供应链，降低当地企业的维护成本，同时还可(kě)以增强产品在当地市场的竞争力。中汽协数据显示，8月國(guó)内車(chē)企共出口新(xīn)車(chē)30．8万辆，同比增長(cháng)65％。其中新(xīn)能(néng)源汽車(chē)出口8．3万辆，同比增長(cháng)82．3％，占出口总量的26．9％。整車(chē)出海，也成為(wèi)拉动动力電(diàn)池出海的动力源之一。
不管什么原因，动力電(diàn)池企业海外建厂，不仅有(yǒu)利于降低成本，也从供应链安全的角度看，将帮助企业在未来有(yǒu)更多(duō)的话语权，从而更有(yǒu)利于企业参与國(guó)际竞争。
03
风险犹存
不得不说，动力電(diàn)池企业现在也成為(wèi)与中國(guó)光伏企业一样的出海优等生，在技术、质量、成本等方面拥有(yǒu)优势。然而，出海也依然面临着诸多(duō)风险因素。
其次是技术出让的问题。美國(guó)先进动力電(diàn)池联盟（NAATBatt）常務(wù)董事吉姆·格林伯格4月的表现引发业内关注，公开表示要求赴美建厂的宁德时代分(fēn)享核心技术。虽然该联盟不具备官方背景，但是还是引发了車(chē)企们担忧。如果未来这种情况成為(wèi)事实，届时企业不愿意转让相关技术，势必无法进入该國(guó)市场。如果“用(yòng)技术换市场”，则面临后期出现本土竞争对手抢夺市场的情况。
只不过从这点来说，中國(guó)汽車(chē)工业早年也经过了所谓的技术换市场的方式，吃过的亏中國(guó)企业会清楚。但是，对于技术而言，鲸维度认為(wèi)，正如马斯克所说，“专利是给弱者的东西！”中國(guó)动力電(diàn)池企业更需要不断创新(xīn)，去开放的市场和充分(fēn)竞争的市场，去不断形成核心竞争力。
第三个方面，与本土企业的竞争是不能(néng)回避的问题。即便是在东南亚，潜在的对手也在成長(cháng)中。9月23日，印尼Indika能(néng)源公司与鸿海子公司成立合资公司FIM。根据此前公布的合作方案，双方初期聚焦固态電(diàn)池及磷酸铁锂電(diàn)池。本土企业更容易获得政府在政策、税收方面的扶持，在竞争本國(guó)市场方面优势明显。韩國(guó)LG新(xīn)能(néng)源正在筹备美國(guó)的第四个工厂，三星SD未来会在匈牙利和马来西亚拥有(yǒu)4座工厂。
另一方面，像特斯拉、大众等这样的整車(chē)厂也在纷纷自己建立的電(diàn)池厂，对这股竞争力量未来也不能(néng)掉以轻心。此外，欧洲也出现了像瑞典Northvolt、英國(guó)Britishvolty等多(duō)家本土電(diàn)池企业。鲸维度认為(wèi)，未来动力電(diàn)池的海外竞争对手肯定会增多(duō)，企业需要重视这方面的研究。
此外，由于地域差异、文(wén)化差异，政治环境的变化都可(kě)能(néng)引起法律纠纷。只不过这些情况也是各类出海企业都必须要面对的。
面对问题，动力電(diàn)池企业应该怎么做呢(ne)？
就碳排放要求来说，随着電(diàn)池相关技术的不断进步，中國(guó)企业是可(kě)以充分(fēn)应对的。今年3月，宁德时代子公司四川时代已获得全球知名认证机构SGS颁发的PAS2060碳中和认证证书。宁德时代宜宾工厂成為(wèi)全球首家電(diàn)池零碳工厂，遠(yuǎn)景动力先后在國(guó)内多(duō)地布局零碳汽車(chē)技术研究项目以及零碳電(diàn)池工厂。
此外，对于技术转让的要求，可(kě)以借鉴韩國(guó)政府的做法，韩國(guó)政府已经将动力電(diàn)池、高端汽車(chē)芯片、車(chē)联网通信等自研核心技术纳入“國(guó)家战略技术”予以保护。
鲸维度还认為(wèi)，中國(guó)的電(diàn)池企业出海后，也能(néng)够迅速地积累合作经验，充分(fēn)了解当地的文(wén)化差异，同时也要增强专业的法律团队来应对可(kě)能(néng)出现的种种海外诉讼风险。用(yòng)尊重与专业，去赢得一个个市场。
当然，電(diàn)池企业出海整體(tǐ)情况还是乐观的。根据SNE Research统计数据，今年1－8月，全球动力電(diàn)池装車(chē)量达162．0GWh，同比增長(cháng)140％。其中中國(guó)企业的市占率进一步提升，宁德时代以30．3％居首。据了解，宁德时代是全球最大的锂電(diàn)池供应商(shāng)，同时还有(yǒu)2700余项電(diàn)池专利。
相信中國(guó)的动力電(diàn)池企业依托自身的优势积极拓展海外市场，会加速完成全球布局。一些世界级企业也将在这场出海大潮中涌现出来。经历了风雨的磨砺，出现的彩虹才会更加耀眼。
作者 ｜ 冗旺
来源 ｜ 鲸维度（ID：WhaleDimension）
